做对的时候能收获多少？

人的想法往往和现实是相反的。说在投机的交易中多数人是亏损的，真是这样的话，你在想开多仓的时候去开空仓，在想开空仓的时候去开多仓，这样亏损的交易者就变成盈利的人了。

在交易的环节中什么最重要？——开仓、平仓、止损、止盈……

真是不知道答案，那就反过来想吧，什么最不重要呢？

过去我一直认为开仓（在股票中是买入）很重要，原因很简单：开仓正确了，你想亏钱都亏不了。

后来发现这是一种短视，一次的交易成败被看的太重了，交易本身就是一个概率的游戏，对单次的交易来说，胜或负都是有可能的，不存在百分之百的事情，这样，我们的视野就放大了一些，如果我们不追求单次交易的成功，而追求整体意义上的成功，那么答案就出来了——开仓是最不重要的。【评注：学会从“概率”的角度来看待交易，那么在交易过程中遇到的众多令人纠结的问题，比如止损，都不再是问题。】

有个在期货公司工作的朋友告诉我，他的公司有些客户盈利的次数很多，但是却没有赚钱，有个客户亏损的次数很多，但他赚了很多钱。【评注：交易是概率游戏，需要从胜率、盈亏比、破产率三个方面综合权衡。而大部分人只盯着胜率看，过于片面了。期乐会qlhclub】

好像是索罗斯说过一段话，原话我不记得了，大意是：你看对了、做对了多少次不重要，重要的是你做对了的时候能够收获多少？【评注：反过来也一样，你做错了多少次不重要，重要的是你做错了的时候亏了多少？是否在控制范围内？很多人的巨大亏损，往往是一两次的深度套牢的交易所造成的。】

交易的环节是行为，行为是思维决定的。要想交易的好，你必须有方法、有执行力和好的资金管理。

很多聪明人在市场做梦，他们的眼睛睁开了，可思想关闭了。

期货不会让人破产——糟糕的资金管理会让交易者破产。

对于资金管理能力强的交易者来说，期货很有吸引力。他们用冰冷的纪律获取高额的回报。

用一个算式来说明一下：

投资者甲交易10次获利8次、亏损2次，每次盈利1%，每次亏损5%，其收益为：1*1.01^8*0.95^2-1= -2.272%.

投资者乙交易10次亏损8次、获利2次，每次亏损1%，每次盈利5%，其收益为：1*0.99^8*1.05^2-1= 1.733%.

本例的盈亏是包含交易费用的盈亏，可是，投资者往往不可以忍受10次交易中8次的亏损，因为他缺乏10次中2次大赚的魄力。再说，在10次交易中盈亏8次都不是一件容易的事。通过这个算式，我对我在期货公司的朋友说的话有了些理解。

由这组算式我也更加理解了索罗斯的话：重要的是你对的时候能够收获多少？

行情无法提前预知

开仓可以无需任何条件，永远不会有什么能告诉你在这个点开是对的在那个点开是错的，你自己的交易习惯和交易原则是开仓的唯一理由。开仓不是交易的核心，交易的核心是开仓之后如何尽可能优化处理单。交易者需要做的是：让错误的单子尽可能少亏，让正确的单子尽可能多赚。

由于市场大多数时间是混乱无序的、无法预测的，交易者更需要做的建立自己的交易原则，什么样的交易可以被认定为正确的交易呢？

在我看，迅速脱离成本的交易是唯一正确的交易！只有这样的交易才可以有尽可能多赚的想法。其它的交易首先需要考虑的是何时退出，尽管退出不一定是亏损的，但我还是愿意将这些没有被证明是正确的交易在退出的时候称为止损。【评注：《幽灵的礼物》的三大核心法则之一：只持有正确的仓位。】

很多的交易者希望在市场找到确定性的东西，否则就缺乏安全感，但事实上，投机市场里没有任何事情是确定的。

止损的大小取决于你对于盈利幅度的预期，交易中的任何一步都无法完全分离出来讨论。在我看，盈利幅度的预期至少应该是止损的3倍，如果没有盈利预期就要放弃这笔交易。

对行情的任何一部分做出评估，前提条件是你已经参与进去了，那么你持有头寸所反馈出来的现象能告诉一切你想知道的，除此之外别无他法，技术走势图的分析只是告诉你已经发生的事实，对于未来的参考价值很有限。

想到了，却没有去执行，后面的走势往往好于自己的预期，这是高估了开仓的作用，知道了开仓甚至可以随机，符合自己思维的开仓应该无所畏惧。

交易的本质！

交易的本质是什么？在金融市场设立以后，交易的本质它实际上是在交换风险，所有的交易者进入这个市场，他是通过去承担别人的风险来试图获利。他在承担风险的过程当中，损失其实是必然的。也就是说任何人做交易，他亏钱其实都不用觉得愧疚。你做交易的时候亏损是非常合理的。就算是你没有任何损失的话，你存在一些交易成本，因为这个市场要运转，它有一个市场运转成本，那么这个运转成本有多大呢？我们说这个市场成本占到市场总资金的30%、期乐会qlhclub也有说40%的，但总之来说比较大，也就是说，你带着100万资金进入市场交易，如果最后只剩下70万，其实你不用觉得难受，你其实保证了一个市场平均水平。

所以这个获利实际上是对这样一个结果的改变，它是非常非常难的，为什么我再三强调这非常难，就是说你对一个事情的判断，预期的风险跟你的结果是密切相关的，如果你预期风险越低，你实际发生风险的可能性越高，你预期的风险越高，实际发生风险的可能性越低。大家想想：我们经常会看到很好的路上出车祸，但是我去过云贵川，那么艰难的道路，那么差的路况和山区，我们很少看到有车祸。这是为什么，是因为大家对风险的意识是不一样的。那么我们作为一个市场的风险承担着，实际上类型是不一样的，认识这几种风险承担着，给我们自己重新定位有非常重要的作用。根据对待风险态度的差异，投资者可分为三类：

一、主动的风险承担者：

1、有能力对市场中的不同风险进行分类。

2.愿意主动地承担其中某类风险。

3.把投资收益看成是主动承担风险的补偿。

4.信奉的是“有所失才能有所得”，对自己市场行为应尽的义务通常有较明确的看法。

二、被动的风险承担者：

1、通常没有能力对市场中存在的风险进行分类，但是有能力对自己准备承担的风险进行定量分析。

2.不愿意主动的承担风险。

3.把风险看成是追求收益所必须付出的代价。

4.他们信奉的是“有所得必有所失”，对自己市场行为应尽的义务通常不太在意。

三、盲目的风险承担者：

1.既不了解风险的类别，也没有能力对其进行定量分析。2.只着眼追逐投资收益，完全割裂风险与收益之间的关系。3.把风险看成是事后的、外在的和强加的市场因素。4.他们一心希望的是“只得不失”，市场行为通常体现一种“不劳而获”的强烈欲望。

MA20买卖法测算

价格向上突破MA20买入，价格向下跌破MA20卖出。由于20日均线以收盘价格进行计算，所以应在每天临近收盘时，查看价格是否向上或向下突破均线。如果在临近收盘时，价格离MA20非常近，无法判断收盘价是否会大于或小于MA20值，应该等收盘之后观察比较，并在次日开盘进行交易。

MA20买卖法测算结果

以深成指为例，仅按MA20买卖法这一个标准交易（买卖指数基金），编公式进行测算，得出一个惊人的结果，收益竟达到456倍，具体测试情况如下：

完成买入次数：327次（其中盈利95次，亏损232次）

成功率：29.05%

初始资金：1万元

当前资产总额：456万元

收益率：456倍

最大亏损幅度：-11.95%

最大盈利幅度：149.27%

总体：盈利次数少于亏损次数，但盈利总额大于亏损总额。

以下为深成指走势图，以及按MA20买卖法交易的资产总值图：

MA20买卖法优缺点

1、优点：总体大幅盈利，失败的交易亏损幅度小，成功的交易盈利幅度大，即亏小赚大。

2、缺点：成功率低，30——40%，震荡行情反复挨打将会使交易者产生挫败感，产生怀疑，从而不再坚持。

所以需要用MACD指标的顶底结构进行辅助，适当调整买卖时点，尽量在跌破均线之前寻找卖出点。这里可以用到MACD顶背离寻找卖点。

提前左侧交易，卖到更高的位置，从而解决滞后问题，并提高成功率，防止大幅回撤。

写交易日志，让交易更像做生意

任何一个交易方法表面上看起来可能很简单，执行下去就可以了，但事实上并非如此，它包含很多交易者独特的属性在里面，他的知识结构，他的习惯，他的性格，他在交易中所经历的很多事情，这些都是交易的一部分。

那么，即使你得到一个很赚钱的方法，确实有人用这个方法赚了很多钱，但你用这个方法却可能稳定亏损，因为你不具备很多在别人看来是常识或者习惯的东西，并且每个人的经历和认知也是完全不一样的。

所以，构筑交易体系的工作只有靠自己。【评注：人，才是交易的核心，交易系统的建立过程，与其说是建立交易规则和交易工具，还不如说是把交易者本身训练成为交易系统的过程，规则也好，指标也好，都只是作为交易核心的人所使用的工具而已。】

学会每天总结交易的得失，收盘后根据交易明细总结，“失败的单子为什么失败，怎么处理才能付出最小的代价，成功的单子为什么成功，如何处理才能利益最大化”等等，学会写交易日记，把这些总结文字记录下来，一定要文字记录下来，不是想明白就算了，以后没事经常翻看自己的总结，成功的一部分可以复制，错误的事情不能一而再再而三的犯，坚持半年，你就知道了。

这是一个自我专业化训练的过程。

很多朋友的自我学习过程是混沌的，赚或者亏都是随机的，跟他们的规则无关，他们也没有从赚或亏中学到什么。

对于交易这种特殊的职业来说，要成为一名合格的交易者，必须有专业化严格的训练，养成良好的交易习惯，培养一流的执行力，但是并没有什么外力来帮助你，一切只能靠自己。

很多人其实很努力，但就我所见到的来说，大部分人的力都没有使在关键点上，所以同样的错误总是在上演，缺乏严谨的、专业化的、残酷的自我训练过程。

交易市场之所以难，就在于随机的不确定因素太多了，任何东西都可能是错的也可能是对的，但是很多朋友学习的过程本身没有一个严谨的训练计划，整个探索过程也变成了随机。

随机中的随机是什么？混沌！所以很多朋友做了几年后除了身心疲惫外，其它感觉和刚入市时没有太多区别，因为你没有利用好这个过程中那些失败的和成功的经历，发生过的事情没有给你烙上印。

明确你操作的品种，明确你追求的行情级别，明确你要抓到的盈利幅度，不要奢望大小通吃，设定目标和底线，你交易的全部内容就是把你的头寸置于目标与底线之间。

为自己的行为负责！

要想成为成功的交易者，你必须为自己的决定和行为负全部的责任，有很多风险随时发生在交易者身上，专业人士有钢铁一样的出场计划，无论盈亏。

对每笔交易要尽可能多的写下交易笔记，优秀的交易记录说明自我意识好、纪律好。差的或者没有内容的交易记录往往是冲动的交易。如果一个交易者的交易记录优秀，这个交易者就是个优秀的交易者。

一个亏损的交易者不接受事实，他的资金在缩水，他继续进行交易，并不分析错在哪里？每天不停的买进卖出，一系列小的亏损变成大的亏损，打破了他的底线，大多数新手就此崩溃了、退出了。一个投机者的生命是用月来度量的，不是年。

交易者的交易过程是自我发现的旅程，交易的时间越长你就越能感受到自己的心理缺陷——焦急、贪婪、恐惧、愤怒、懒惰。自我发现不是目的，赚钱是交易者唯一的目的。

交易者必须为自己的每笔交易负全部的责任。

无论做什么职业，都会有行业的规则或上司的压力来保证你遵守纪律。你是司机必须遵守交通规则；你是教师必须加强学习、准时上课……投机这件事更需要纪律，但没有人用压力让你自律，一切靠自己。只要你的账户有钱，你可以一直做自毁的交易，没有人阻止你，想想你在做什么，实际上市场上其他的参与者是希望你没有纪律、希望你冲动，这样他们就很容易赚你的钱。

做有纪律的交易者必须建立自己的交易记录系统。

优秀的交易者做优秀的交易记录。这不单是为了他的账户，而是为了学习和纪律，如果没有好的交易记录，你如何计算你的成绩？如何为你的进步打分？如何从错误中学习？如果不从错误中学习必然会重复错误。

无论何时，当你决定提高交易水平时，做记录都会帮助你。

成功的快乐来自于自我潜能的实现，并认识到错误是不可避免的过程，甚至是生命的一部分。

趋势交易的原理是什么呢？

趋势交易的原理主要有：

1. 交易是一个试错的过程。【评注：交易是概率游戏】2. 顺势交易是占优的策略。【评注：顺势的目的是为了提高胜率】3. 以确定的规则参与到发展的趋势中，有的发展成收益可观的趋势；有的没有形成有收益的趋势，而导致损耗。【评注：控制好盈亏比】

比如说：我们现在找到一种规则，这是一个进入点，同样一个进入点在这个地方也会触发你进场交易，在这个地方也会触发你进场交易对不对？那么，这是连续三次试错，但是其中有一次真正的发展出了一个像样的趋势。你有了这样的一个获利。

这就是趋势交易的原理，不是因为你有某种神秘的方法知道市场未来会发展成一个什么样的趋势？而是你找到一种方法去捕捉这个趋势。【评注：捕捉的方式——试错。用几次小赢小亏去捕获一次大的盈利。最终达到整体盈利。】

散户进阶高手之道

每个来股市的朋友都希望自己能早日成为股市高手，实现财富自由，然最终实现者寥寥无几。

而成为韭菜被一轮一轮的割，则是绝大部分散户朋友的最终宿命

回顾自己的投资经历发现：绝大部分散户的投资能力成长也会经历以下几个阶段。

最后能否实现自己的投资目标，获得财富自由，就看你自己的造化了。

第1个阶段：盲目交易

这是一个注定失败的阶段，这个阶段很长，大约需要1-3年左右。这个阶段的交易者刚刚入市，对市场带有强烈的好奇心，没有风险意识，只对盈利眼红。

这个阶段，交易者经常听到发财的故事，并且幻想这样的故事能发生在自己身上。喜欢全仓买卖，快进快出，对到手的利润兴奋不已。

每次只要账面盈利都会迅速兑现，而对亏损则选择无视，心想反正放着总有一天会回本。

而交易方法则完全凭感觉，或者听朋友、股友、股市大V的推荐。

如果一个交易者在经历了这个阶段后，仍然不懂得改变自己的话，那么他将永远处在这个阶段，结果就是注定的失败！

即使在牛市中有过短暂的盈利，也会在接下来的熊市中连本带利加倍的还给市场。

不幸的是大多数股民处在这个阶段，哪怕是有很多年交易经验的老股民，也只是在不断重复自己的失败。

第2个阶段：患得患失

这是一个交易者战战兢兢、患得患失的交易阶段，这个阶段大约需要1-2年左右。大多数人会在经历第一个阶段后慢慢改变，不过要等到严重亏损之后，才会进入第二个阶段。

这个阶段的交易者知道自己不行，自己的方法有问题需要改变，所以在亏损的逼迫下也开始学习炒股方法。

一部分善于学习的自己看书或者在网上找资料学习，还有一部分选择找捷径，喜欢听股评，喜欢关注小道消息。甚至花钱买所谓的牛股抓取软件或者成为某公司或者大V的会员。

总之这个阶段的股民认为，炒股一定是存在某种特别的方法或者捷径，这是其典型的特征。

从交易结果上看，这个阶段的股民虽然借助了很多外部条件，但是账户依然在亏损，即使有短暂的盈利也会在接下来的交易中起伏不定。

只是这种账户的不稳定状态反而把他们引导上了更加错误的方法，他们会买更贵的软件，去听收费专家的意见，去加入更高级别的会员，结果是恶性循环。

在经历过所有这些之后，他们已经对市场不抱有任何希望，只盼望自己的账户能够回本。

很多人在这个阶段选择离开市场，股市对他们来说是一种伤害，特别是对他们精神上的打击更大。

可以说70%的股民倒在了前面两个阶段，这也是为什么很多人都说“股市七赔，二平，一赚”的原因。

第3个阶段：寻找万能钥匙

这个阶段大约需要1-3年左右。当亏损的股民经历过前两个阶段，在经历了寻找外部的方法却失败后，便开始自我反省，于是少数的人进入了这第三个阶段。

这一阶段的交易者努力寻找炒股的方法，他们的典型想法是市场中存在一种技术，只要掌握了这种技术便可在市场中战无不胜，于是股民朋友们便开始了疯狂的学习。

从技术分析的指标MACD、KDJ、WR、RSI、CCI布林线等到各种价值投资方法的学习，无一不是这个阶段股民学习的内容。

他们不断的学习，不断在市场中尝试。偶尔有一两种方法会获得成功，在大部分的情况下，不断尝试的结果都是失败的，而这偶尔管用的一两种方法便会被股民朋友们尊为宝典。

但是，突然有一天这个方法不好用了，失灵了，于是他们便放弃这个方法，然后开始重新寻找另外一种方法。找到新的方法后又奉为宝典，过不久又失灵了，于是再次寻找，陷入了恶性循环的怪圈。

这个阶段的股民总感觉自己离市场很近，离成功只差一步，只要稍微努力就可以达到成功的彼岸，可是每次就差那么一点。

很多股评家和在交易大厅给人讲股票的老股民，都是这个阶段的选手，分析起来头头是道，自己一上阵操作全乱，嘴上的功夫胜过手上的功夫。

即使是这样，他们还自我感觉非常良好。这种离成功只差一步的心态，给了这些股民某种自信，而恰恰是这一步变成他们永远无法跨越的障碍。

他们在这个阶段仍然是满仓进出，在他们看来方法胜过任何东西，也有一部分股民在这个阶段因为曾经的教训学会了止损，还有一些学会了一些局部的理念和操作方法。

这个阶段的交易者占整体股民20%左右，是市场流动性的主要力量，无论市场处于熊市还是牛市，这部分股民永远都在市场中交易。

可惜的是这些最勤奋的人注定还是市场中的失败者，只是他们失败的时间要比前两个阶段的股民长很多，也更伤心。

在经历了前三个阶段后，会有很大一部分人被市场淘汰出局，或者自己离开让他们伤心的市场。

第4个阶段：稳定盈利

这个阶段大约需要1-3年左右。这些最后留下来的股民经过暴风雨般的心灵洗礼后，开始从全新的角度看待市场。

他们对市场开始敬畏，开始懂得尊重市场的走势，这才是成功交易者应有的态度。

而正是这种对市场的尊重和敬畏，使得他们不会再过多地预测市场短期会怎么走，而把精力放在如果市场走出某种行情，我将如何应对这种行情上。

这个阶段的股民发现，世界上不存在任何一种战无不胜且放之四海而皆准的炒股方法，但的确可以找到一种适合自己的简单方法持续获利。

前提是你有着很强的纪律，能严格地按照这个简单方法操作，这就是交易方法由繁入简的过程。

这个阶段的交易者，在经过反复的市场操作后，他们已经学会了善于失败，因此能严格的止损。而在一连串的止损后，往往会带来一次或几次较大的利润。

他们对这种小亏大赚的模式慢慢适应并完全接受，并在以后的交易中熟练地使用，到了这个阶段对亏损和盈利都看得很淡。

有意思的是这样看待盈利和亏损，往往交易就变得顺利，交易者开始逐渐地稳步盈利，这是第四个阶段交易者的典型特征。

第5个阶段：心中无股

这个阶段不知道要多少年，也是绝大部分人无法企及甚至无法理解的阶段，只有极少数顶尖高手可以到达。

或许这个阶段赢利已不再是交易者所要考虑的事情，交易者考虑更多的是如何通过股市投资交易修炼悟道......

以上就是散户进阶的五个阶段，你可以根据这些现象判断自己目前处在哪个阶段，然后结合自己的人生阶段规划自己的投资策略，有的放矢的发现自己的问题，解决自己的问题，最终实现自己的财富自由梦想。

否则你可能只会是股市永远的韭菜，更别说获得财富自由乃至心灵自由了

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